Daň z akcií, ETF a ďalších cenných papierov – Príjmy FO z cenných papierov
V tomto článku sa zameriame na dôležité informácie týkajúce sa zdaňovania príjmov z investícií do akcií a ETF fondov, ako aj ďalších druhov investícií. Dane sú neoddeliteľnou súčasťou investovania a je dôležité si uvedomiť, že nedodržiavanie daňových povinností je podľa slovenských zákonov trestným činom. Preto by žiadny investor nemal podceňovať platenie daní z investícií, ale naopak by mal venovať pozornosť tomu, aby všetko bolo správne. Okrem toho sa pozrieme aj na možné daňové výnimky platné pri investovaní do cenných papierov a možnosti zníženia daňového základu.
Kedy musím zdaňovať príjmy z investovania?
V prvom rade je dôležité vedieť, že výnosy z investovania sa nezdaňujú ihneď, ale až vtedy, keď sa investícia predáva, napríklad pri predaji akcií, fondov ETF, podielových listov, kryptomien alebo iných cenných papierov. To znamená, že kým nedôjde k predaju, nezáleží na tom, či vaša investícia zarába alebo stráca. Avšak, keď už k predaju dôjde a výsledkom je zisk, je dôležité myslieť nielen na dane, ale aj na odvody.
Daňová sadzba závisí od výšky dosiahnutých výnosov. Ak ste na svojej investícii zarobili menej ako 176,8-násobok platného životného minima (pre rok 2024 je to 48 441,43 eur), príjem sa zdaňuje sadzbou 19 %. No ak táto suma prekročí uvedený limit, daň z cenných papierov môže bude až 25 %. Okrem dane je potrebné platiť aj zdravotné odvody vo výške 14 %, pričom ich výšku vypočíta zdravotná poisťovňa.
Celkovo tak investor odvedie približne 30 % zo zisku, ak príjmy nepresiahnu hranicu 48 441,43 eur. ((1-19%)*(1-14%) = 0,81 * 0,86 = 0,6966).
Výnimky a možnosti zníženia základu dane
Ak ste na základe informácií vyššie dospeli k tomu, že Vám vznikla daňová povinnosť, nemusí tomu tak byť. Existujú totiž výnimky, pri ktorých nie je potrebné platiť daň z akcií, daň z ETF ani iných investičných aktív.
Výnosy z cenných papierov obchodovaných na burze nie sú potrebné zdaňovať, ak ich držíte dlhšie ako 1 rok. Časový test sa uplatňuje na akcie, ETF a tie kryptomeny, ktoré sa obchodujú na burze ako ETF alebo ETP. Na samostatné kryptomeny ako podkladové aktívum (Bitcoin, Ethereum,…) sa uplatniť časový test nedá. Ak by ste kúpili bitcoinový alebo ethereový ETF, časový test sa uplatniť dá.
V praxi časový test znamená, že ak držíte napríklad akcie Apple viac ako 1 rok a dosiahli ste na nich výnos, nemusíte platiť daň z týchto akcií. No ak predáte akcie skôr, než uplynie 1 rok, štát sa na to pozerá ako na krátke obchodovanie, a vtedy vzniká daňová povinnosť. V prípade, že nesplníte tento časový horizont, musíte zaplatiť daň z akcií, avšak máte možnosť ju znížiť o 500 eur. Táto možnosť zníženia sa vzťahuje aj na ostatné druhy aktív.
Príklad: Akcie Apple som nakúpil 5.1.2024 v počte 100 ks za cenu 100 eur/kus, čiže za 10 000 eur. Akcie Apple som predal 20.12. pri cene 200 eur/kus. Hodnota investície tak vzrástla na 20 000 eur, čiže výnos predstavuje 10 000 eur. Keďže suma nepresiahla 176,8-násobok životného minima, bude sa výnos zdaňovať sadzbou 19 %. Vypočítaná daň predstavuje 1 900 eur, zdravotné odvody vypočíta poisťovňa (malo by ísť o 1 400 eur – 14 % sadzba). Daň je však možné si v daňovom priznaní znížiť o 500 eur (je možné si to uplatniť iba raz za daňové priznanie). Výsledná daň tak bude 1 400 eur. Ak by sme držali akcie dlhšie ako rok, daň ani zdravotné odvody sa neplatia.
Možnosť zníženia základu dane o 500 eur zároveň znamená, že pokiaľ Váš zisk nepresiahne 500 eur, nemusíte ho v daňovom priznaní uvádzať.
Daň z dividendy
Okrem príjmov z predaja cenných papierov (kapitálový výnos) môže investor zarábať aj prostredníctvom dividendového výnosu alebo úrokov úrokov plynúcich z držania cenných papierov (napr. pri dlhopisoch). Daň z dividendy na Slovensku je určená sadzbou 10 %. Ak boli dividendy z akcií zdanené v zahraničí, daňovník si túto daň započíta voči dani splatnej na Slovensku, aby sa zamedzilo dvojitému zdaneniu. O tomto vzťahu hovorí Zmluva o zamedzení dvojitého zdanenia. V praxi to znamená, že ak vám na obchodný účet príde zdanený výnos a to vyššou sadzbou ako 7 % (prakticky vo všetkých prípadoch okrem britských akcií), daň z dividendy už na Slovensku neplatíte.
POZOR, 10 % daňová sadzba sa uplatňuje podľa § 51e ods. 3 písm. a) zákona o daniach z príjmov v prípade dividend z akcií akciových spoločností alebo z dividend s.r.o. Pre dividendy z ETF fondov sa uplatňuje 19 %/25 % daňová sadzba (výška sadzby závisí rovnako ako vyššie podľa toho či príjem presiahol 176,8-násobok životného minima).
Daňová sadzba pri dividendách tak bude predstavovať rozdiel medzi daňovými sadzbami z dividend Slovenska a krajiny, z ktorej výnos pochádza. Keďže na Slovensku je sadzba 10 % a v USA 15 %, daň z dividendy teda doplatiť nemusíte. Ak by však situácia bola opačná, treba doplatiť percentuálny rozdiel. Prehľad sadzieb dane podľa príslušných zmlúv o zamedzení dvojitého zdanenia nájdete TU.
Ako vyplniť daňové priznanie FO
Príjmy z predaja cenných papierov zaraďujeme medzi ostatné príjmy podľa § 8 ods. 1 písm. e) v tom prípade, ak nejde o príjmy zo závislej činnosti alebo príjmy z kapitálového majetku. Pri predaji cenných papierov sa zdaňuje základ dane. Do základu dane (čiastkového základu dane) sa zahŕňa zdaniteľný príjem z predaja cenných papierov znížený o výdavky preukázateľne vynaložené na jeho dosiahnutie. Za preukázateľné výdavky sa považuje:
- Kúpna cena
- Zaplatené minuloročné zdravotné odvody
- Poplatky
Daň z akcií a ETF sa v daňovom priznaní vypĺňa v oddieli VIII. v tabuľke 3 a riadku 5, ako je zobrazené na obrázku.
Daňové priznanie sa každoročne podáva najneskôr do 31. marca.
Pozri tiež zo sekcie návody a tipy:
- Investovanie v roku 2025: aké sú možnosti investovania? Do čoho investovať?
- Investovanie do akcií v roku 2025: Oplatí sa investovať do akcií?
- Prečo investovať? 3 hlavné dôvody, ktoré ukazujú dôležitosť investovania
- Cez koho investovať? Porovnanie brokerov 2025
- Ako kúpiť akcie v roku 2025: kompletný návod
- Ako si vybrať akcie, do ktorých investovať?
- Daň z akcií, ETF a cenných papierov – kedy musím zdaniť príjmy z investovania v roku 2025?
- Čo sú ETF fondy? Kompletný sprievodca investovania do ETF
- Čo je to ESG investovanie a oplatí sa ním riadiť?
- Najznámejšie akciové indexy a najlepšie ETF, ktoré ich kopírujú
- Čo sú blue chip akcie a oplatí sa do nich investovať?
- Investovanie do REIT: čo sú REIT akcie + 30 zoznam realitných akcií
- Čo znamená pojem dividendový kráľ + aktuálny zoznam 39 amerických akcií (2023)
- Úrokové sadzby a investovanie: vplyv sadzieb na akcie, dlhopisy či komodity
- Kto je dividendový aristokrat + zoznam 20 európskych aristokratov (2024)
- Investičné weby, ktoré by mal poznať každý investor
- Najlepší investori všetkých čias
- Investori, ktorých kroky sa oplatí sledovať + ako ich sledovať
- Pravidlo 72 a jeho využitie nielen v investovaní
- Investovanie do rozvojových trhov – áno alebo nie?
- Ako ohrozujú akciové kompenzácie tvoje investície?
- Vstup na burzu cez SPAC. Čo je to a aké prináša výhody?
- Ziskové marže: hrubá, operatívna, čistá, aký je medzi nimi rozdiel?
- Ukazovateľ EV/EBITDA a jeho využitie pri analýze akcií
- Ukazovateľ P/FCF a jeho využitie v investovaní
- Ukazovateľ P/E a jeho využitie v investovaní
Upozorňujeme:
– Článok nie je investičným odporúčaním
– Historická výnosnosť nie je nikdy zárukou budúcich výnosov
– Investície na kapitálových trhoch sú vždy rizikové
