Donald Trump sa stal 47. prezidentom USA
Po návrate Donalda Trumpa do Bieleho domu ako 47. prezidenta USA reagujú globálne trhy výrazne na jeho nové politické smerovanie. Trumpovo zameranie na nízke dane pre korporácie a najbohatších, vysoké clá na importy a zníženie vládnych výdavkov vytvára jasných víťazov a porazených v rôznych sektoroch ekonomiky. Získaním kontroly nad Kongresom Donald Trump získal mocný mandát, ktorý môže zásadne zmeniť smerovanie USA a globálneho obchodu.
Už včera sme Vám poskytli článok o tom, ako sa výhra jedného či druhého kandidáta na prezidenta USA pravdepodobne odrazí na Vašich portfóliách. Pozrime sa teda na to, kto bude ťažiť zo znovuzvolenia Donalda Trampa a kto bude naopak ťahať za kratší koniec. Včerajší článok si môžeš pozrieť nižšie:
Kto sú víťazi na trhu pod Trumpovým vedením?
1. Malé americké firmy
Donald Trump a jeho protekcionistická politika s vysokými clami na importy z Číny a iných krajín favorizuje domáce podniky, ktoré môžu čeliť menšej konkurencii zo zahraničia. Index Russell 2000, ktorý sleduje malé americké spoločnosti, vyskočil o viac ako 6 %, čo je jeho najväčší nárast za posledné dva roky. Domáci producenti očakávajú rast tržieb, nakoľko vysoké clá zvyšujú ceny zahraničných produktov.
2. Ruské aktíva
Investori očakávajú, že Trumpova administratíva zmierni sankcie voči Rusku, čo posilnilo ruský trh. Moskva zaznamenala nárast o 3,3 % a významné ruské spoločnosti, ako Gazprom a Sberbank, stúpli o 4 % a 3 %, keďže očakávaná zmena v americkej zahraničnej politike by mohla podporiť ruskú ekonomiku.
3. Tesla
Akcie Tesly vzrástli o 4 % po tom, čo Donald Trump signalizoval vyššie clá na čínske a európske elektromobily, čo by mohlo Tesle priniesť konkurenčnú výhodu na americkom trhu. CEO Tesly, Elon Musk, otvorene podporoval Trumpa, čo zvyšuje očakávania, že spoločnosť by mohla mať výhodné postavenie voči zahraničným konkurentom.
4. Bitcoin
Trumpovo uvoľnené regulačné prostredie pre kryptomeny poslalo Bitcoin na nový historický rekord, keď sa cena BTC dostala na 75 000 USD. Sľub ukončiť prísne regulácie, ktoré Bidenova administratíva zaviedla, vytvára pozitívne vyhliadky pre celý krypto sektor. Len pre zaujímavosť ešte v roku 2021 nazval Donald Trump najznámejšiu kryptomenu podvodom. Finančné výkazy Trumpa dokonca odhalili, že prezident vlastní druhú najhodnotnejšiu kryptomenu Ethereum v hodnote približne 1 milión USD. V rámci svojich kampaní sa Tramp zaviazal, že z USA urobí hlavný svetový prístav pre Bitcoin a kryptomeny.
5. Americké banky
Hlavné americké banky, ako Wells Fargo, Citigroup a Bank of America, zaznamenali nárast o približne 8 %. Trumpove politiky by mali podporiť rast ziskov, pričom vyššie úrokové sadzby môžu rozšíriť ich úrokové marže a zvýšiť ziskovosť. Wall Street predpokladá silný rok pre bankový sektor.
Porazení na trhu: Kto stráca pod novou administratívou?
1. Akcie zelených energetických spoločností
Trumpovo zameranie na fosílne palivá a zníženie dotácií na obnoviteľné zdroje energie spôsobili pokles akcií v tomto sektore. First Solar stratila 12 %, Enphase Energy 10 % a NextEra Energy 8 %. Energetické spoločnosti sa obávajú, že stratí federálnu podporu, ktorá bola kľúčová pre ich rast v posledných rokoch.
2. Čínske akcie
V Ázii trhy reagovali rôzne, japonský Nikkei 225 posilnil o 3,4 %, ale hongkonský Hang Seng a čínsky Shanghai Composite zaznamenali pokles o 2,5 % a 1,1 %. Čínske spoločnosti budú čeliť vyšším nákladom na export do USA kvôli plánovaným 60 % clám na čínsky tovar. Akcie BYD, najväčšieho výrobcu elektromobilov v Číne, poklesli o 3,6 %.
3. Euro
S jasným víťazstvom Donalda Trumpa v amerických prezidentských voľbách nastáva prudký nárast hodnoty amerického dolára, čo spôsobilo pád eura na štvormesačné minimum. Euro stratilo 1,7 % oproti doláru, čo je najväčší jednodňový pokles od marca 2020. Trumpova politika by mohla zvýšiť infláciu v USA, čo by Fed mohlo viesť k sprísneniu monetárnej politiky, čím by sa dolár ďalej posilnil voči ostatným menám.
4. Americké štátne dlhopisy
Plány Trumpovej administratívy môžu do roku 2035 zvýšiť americký národný dlh o 7,75 bilióna USD. To spôsobilo zvýšenie výnosov na 10-ročných amerických dlhopisoch o 10 bázických bodov na 4,5 %, čo naznačuje, že hodnota dlhopisov môže klesnúť v dôsledku vyšších nákladov na financovanie dlhu.
5. Nemecké automobilky
Nemecké automobilky, ako BMW, Porsche, Mercedes a Volkswagen, utrpeli výrazné straty z obáv z vyšších ciel na dovoz áut do USA. Akcie týchto firiem klesli v rozmedzí od 4,9 % do 6,5 %, čo odráža strach z narušenia ich ziskovosti na dôležitom americkom trhu.
Trumpova politika, ktorá zdôrazňuje americkú sebestačnosť a protekcionizmus, rozdvojila trh na víťazov a porazených. S tým, ako sa mení ekonomická klíma, sa trhy pripravujú na nové zmeny a výzvy, ktoré prinesie Trumpovo druhé prezidentské obdobie. No a čo náš kontinent?
V Európe zmeny vzbudzujú obavy. S Trumpovým protekcionistickým prístupom, potenciálnym rastom ciel a prísnejšou monetárnou politikou v USA môže eurozóna čeliť výrazným výzvam pre ekonomickú stabilitu. Vyhliadka na obchodný konflikt medzi USA a EÚ by mohla zhoršiť ekonomickú situáciu regiónu a prinútiť Európsku centrálnu banku (ECB) k ďalšiemu uvoľňovaniu menovej politiky. Geopolitické napätie medzi USA a Čínou navyše priamo ohrozuje európske exporty do Číny, najmä v oblasti luxusného tovaru.
Európske trhy na zvolenie Trumpa však reagovali prevažne pozitívne, keď index Euro STOXX 50 vzrástol o 0,5 %. Nemecký DAX posilnil o 0,5 %, francúzsky CAC 40 o 0,6 %, zatiaľ čo španielsky IBEX 35 ako jediný zaznamenal pokles o 0,7 %. Európske finančné tituly viedli rast, pričom UniCredit, Deutsche Bank, Societe Generale a BNP Paribas otvorili obchodovanie v zelených číslach.
Ďalšie novinky zo sveta investovania
Akcie spomínaných spoločností si môžete kúpiť TU
