10 európskych AI akcií, ktoré zažívajú najväčší boom

Európa ako skrytý motor moderných technológií

Keď sa dnes hovorí o technologickom pokroku, väčšina pozornosti smeruje na americké spoločnosti zo Silicon Valley. Tieto známe mená produkujú samotný softvér a pútajú na seba všetku mediálnu pozornosť. Hoci starý kontinent nevybudoval vlastného koncového giganta pre bežných spotrebiteľov, stal sa domovom pre iný a vysoko dôležitý priemyselný ekosystém.

Európske firmy ticho ovládli globálne dodávateľské reťazce a produkujú úplne základné stavebné kamene pre moderné výpočtové strediská. Od mikroskopických optických čipov cez chladiace systémy až po zložité testovacie zariadenia, európski hráči sa postupne stali spoľahlivou chrbtovou kosťou tohto dravého odvetvia.

Pri detailnom pohľade na vývoj na burze je úplne zrejmé, že práve tieto nenápadné podniky zaznamenali v poslednom období jedny z najväčších nárastov vôbec. Investori si totiž uvedomili, že kým technologické spoločnosti tvrdo bojujú o neistú pozíciu lídra v samotnom softvéri, skutočné a predvídateľné zisky sa tvoria pri predaji reálnej infraštruktúry.

Dopyt po fyzických hardvérových komponentoch neustále rastie, čo priamo a veľmi rýchlo tlačí nahor nielen predaje, ale následne aj hodnotu samotných podnikov na trhu. Viaceré z nich dokonca z pohľadu zhodnotenia vysoko prekonávajú slávnejšiu zámorskú konkurenciu. Zatiaľ čo celosvetové predaje stabilne stúpajú, v Európe sa formuje úplne nová vlna dodávateľov, ktorá využíva túto jedinečnú historickú príležitosť naplno. V tomto článku sa pozrieme na TOP 10 európskych akcií, ktoré by z AI mohli profitovať najviac.

10. Nokia

Mnohí ľudia si Nokiu stále pamätajú len ako bývalého výrobcu mobilných telefónov z minulého desaťročia. Dnes však tvorí absolútne nenahraditeľnú súčasť prenosových sústav pre najväčšie technologické spoločnosti na svete. Zabezpečuje plynulý tok veľkého množstva dát priamo medzi jednotlivými serverovými stojanmi prostredníctvom svojich pokročilých optických sietí. Zlomovým momentom pre ňu bolo získanie strategickej investície v hodnote 1 miliardy USD od spoločnosti Nvidia, čo definitívne potvrdilo jej dôležitú novú pozíciu na trhu a naštartovalo vlnu nákupov, vďaka ktorej jej akcie od začiatku roka narástli o 116 %.

9. Technoprobe

Talianska firma Technoprobe so sídlom na Apeninskom polostrove a s tohtoročným rastom 136 % je jednoznačným svetovým lídrom vo výrobe precíznych testovacích rozhraní. Ich úlohou je dôkladne preveriť funkčnosť každého jedného procesora tesne predtým, než vôbec opustí továrenskú halu a zamieri k zákazníkovi. S rastúcim objemom zložitej pokročilej elektroniky stúpa aj kritická potreba týchto testovacích nástrojov, keďže chyby v konečnom produkte sú neakceptovateľné. Talianskemu podniku sa vďaka tomuto trendu podarilo dosiahnuť v prvom štvrťroku rekordné predaje a o celý jeden rok urýchliť plnenie svojich dlhodobých obchodných cieľov.

8. STMicroelectronics

Švajčiarsky polovodičový gigant STMicroelectronics narástol od začiatku roka o 162 %. Tento dlhoročný a overený výrobca snímačov a napájacích čipov predviedol veľmi odvážny, no premyslený prechod smerom k optickým produktom potrebným pre dátové centrá. Vďaka rozsiahlym dlhodobým zmluvám pre cloudové služby od spoločností ako Amazon či Microsoft si zabezpečil stabilný odbyt svojich technológií na mnohé roky dopredu. Tento krok firme priniesol oživenie po náročnejšom finančnom období a analytici dnes veľmi pozitívne hodnotia jej schopnosť rýchlo sa prispôsobiť novým priemyselným trendom a presunúť kapacity tam, kde sú najviac potrebné.

7. ABB

ABB je tradičný švajčiarsky dodávateľ priemyselnej automatizácie, ktorý priamo ťaží z veľkej celosvetovej potreby modernizovať zastarané elektrické siete, ktoré sú nevyhnutné pre plynulý chod nových energeticky náročných výpočtových centier. Spoločnosť aktuálne investuje stovky miliónov USD do výrazného rozšírenia svojich výrobných kapacít na európskom kontinente. Okrem iného firma nedávno prevzala talianskeho výrobcu transformátorov a predstavila inovatívny bezmagnetový motor, čím si ešte viac upevnila svoju už beztak silnú technologickú pozíciu v tomto segmente.

6. Schneider Electric

Schneider Electric je francúzsky líder v oblasti globálneho energetického manažmentu s tohtoročným rastom 10 %. Tento podnik sa špecializuje na systémy pre spoľahlivú distribúciu elektrickej energie a vysoko efektívne kvapalinové chladenie. Stavba nových dátových centier vyžaduje presne tento typ špecializovaných riešení, ktoré spoľahlivo zabraňujú nebezpečnému prehrievaniu drahého hardvéru. Firma okrem iného uzatvorila partnerstvo na rozvoj priemyselných klastrov vo Francúzsku a dodáva technológie pre veľké infraštruktúrne projekty aj priamo v Spojených štátoch, čím si diverzifikuje svoje zdroje príjmov.

5. AT&S

Hlavnou výrobnou špecializáciou AT&S sú vysokokvalitné plošné spoje a špeciálne montážne substráty. Tieto komponenty fyzicky prepájajú pokročilé čipy s ostatnými dôležitými časťami celého výpočtového systému. Tento na prvý pohľad nenápadný výrobný segment je dnes u výrobcu úplne vypredaný na dlhé mesiace vopred. Hoci spoločnosť musela načas pozastaviť svoju každoročnú dividendu z dôvodu agresívnej expanzie a prijať nový dlh, dlhodobé potvrdené zákazky od partnerov jej zabezpečujú veľmi slušný a predvídateľný prísun hotovosti, vďaka čomu jej akcie od začiatku roka vystrelili o 318 %.

4. 2CRSi

2CRSi je francúzska inovatívna firma, ktorej hodnota stúpla za tento rok o 356 %. Ide o špičkového dizajnéra energeticky úsporných serverových riešení, ktorý sa preslávil najmä svojimi priamymi systémami kvapalinového chladenia. Ich jedinečná technológia výrazne znižuje spotrebu elektriny, čo je dnes absolútne kritický faktor pre každého veľkého prevádzkovateľa serverových hál. Tento výnimočný komerčný úspech nedávno potvrdil podpis rozsiahleho kontraktu na dodanie komplexných výpočtových tovární v hodnote stoviek miliónov USD, vďaka čomu podnik smeruje k hranici jednej miliardy vo svojich ročných výnosoch.

3. Soitec

Soitec zaznamenal rýchly nárast trhovej kapitalizácie o takmer 460 %. Roky slabej výkonnosti na burze ukončilo odvážne preorientovanie výrobného programu na špeciálne upravené polovodičové plátky, ktoré tvoria úplný základ pre optické prenosy dát. Súčasní investori sa zameriavajú výlučne na rast tejto úplne novej inovatívnej divízie, zatiaľ čo staršie, klesajúce segmenty určené primárne pre automobilový priemysel, už trh do veľkej miery ignoruje.

2. Nebius Group

Holandská spoločnosť Nebius Group zabezpečuje kompletné technologické zázemie, vďaka ktorému môžu iné firmy bezproblémovo vyvíjať umelú inteligenciu. Zákazníkom dodáva nielen fyzické výkonné servery, ale aj potrebné softvérové služby pre programátorov. Jej dôležitú pozíciu na trhu nedávno potvrdila dohoda v hodnote desiatok miliárd USD s gigantom Meta. Manažment sa tak pripravuje na ďalšiu medzinárodnú expanziu, pričom plánovaný CAPEX zhltne miliardy dolárov na výstavbu nových dátových centier vo Veľkej Británii a na zabezpečenie energií v spolupráci s firmou Bloom Energy. Burza tieto dlhodobé investície ocenila a akcie podniku si doteraz pripísali rast o 150 %.

1. Sivers Semiconductors

Víťazom európskeho rebríčka sa stala švédska spoločnosť Sivers Semiconductors, ktorej akcie si tento rok pripísali zhodnotenie o 1700 %. Podnik vyvíja mikroskopické laserové sústavy, ktoré dokážu veľmi rýchlo presúvať informácie pomocou svetla priamo medzi tisíckami prepojených serverov v dátových centrách. Hoci je firma momentálne v účtovnej strate a stále len hľadá cestu k zisku, jej príbeh ukazuje, ako dokážu silné očakávania budúcich predajov dôležitého hardvéru naštartovať záujem nakupujúcich.

Peniaze už nesmerujú len k tvorcom samotných softvérových modelov, ale dôležitou sa stala aj fyzická infraštruktúra. Pre bežného investora to v praxi znamená, že zaujímavé zhodnotenie portfólia nemusí vždy pochádzať z nákupu tých najznámejších mien s biliónovou trhovou kapitalizáciou.

Zatiaľ čo titulky finančných denníkov ovládajú americké spoločnosti zo Silicon Valley, starý kontinent ukazuje, že v technologických pretekoch bude mať svoje slovo. Európa si našla svoje miesto a stala sa spoľahlivým dodávateľom potrebného hardvéru pre globálnych hráčov. Tieto podniky tak dokazujú, že úspešný technologický príbeh prebieha aj tu a ponúkajú tichú alternatívu pre každého, kto hľadá príležitosti mimo zámorského trhu.

Ďalšie novinky zo sveta investovania

Akcie spomínaných spoločností si môžete kúpiť TU.