Trumpov deadline dohody s Iránom
Aktuálne dianie na svetových trhoch diktuje predovšetkým situácia v Iráne, kde sa stále viac hovorí o ultimáte amerického prezidenta. Donald Trump pohrozil tvrdými útokmi na energetickú infraštruktúru a mosty, ak Teherán neprestane blokovať Hormuzský prieliv. Trump v nedeľu na svojej sociálnej sieti Truth Social napísal, že „utorok bude v Iráne dňom elektrární a dňom mostov.“ Pravdepodobne as mu to zdalo málo a tak dodal: „Otvorte ten zasraný prieliv, vy šialení bastardi, alebo budete žiť v pekle, len sa pozerajte,“ Súčasná situácia tak udržuje investorov v neustálom strehu, pričom akákoľvek ďalšia eskalácia môže okamžite vystreliť ceny energií do závratných výšin.
Komodita číslo jeden, ktorou je v tomto konflikte ropa, reaguje na správy o možnom prímerí značnou kolísavosťou. Hoci sa objavujú špekulácie o 45-dňovom pokoji zbraní, trh zostáva skeptický a ceny sa držia na vysokých úrovniach. Ropa Brent sa drží na úrovniach nad 110 USD za barel. Akékoľvek prerušenie dodávok cez prieliv by mohlo spôsobiť najväčší ropný šok za posledné dekády, čo potvrdzujú aj analytici popredných bánk.
Zdroj: TradingView
Vojnový konflikt už teraz priamo ovplyvňuje ceny pohonných hmôt, ktoré sa v USA podľa analytikov nebezpečne blížia k hranici 5 USD za galón, čo by bola najvyššia hodnota od júna 2022. Ak sa Hormuz rýchlo neotvorí, zvýšené náklady na dopravu a poistenie v rizikových regiónoch začnú drviť marže firiem v mnohých odvetviach. Trhy sa preto už viac ako mesiac momentálne viac zaujímajú o pohyby tankerov než o tradičné ekonomické fundamenty, ktoré išli do úzadia.
Akciové trhy v USA a vo svete hľadajú smer
Americké akciové trhy v pondelok predviedli mierny rast, pričom index S&P 500 si pripísal 0,4 %. Technologický Nasdaq vzrástol o 0,5 %, čo naznačuje, že investori sa stále snažia nájsť nákupné príležitosti aj v neistom prostredí. Trh momentálne poháňa najmä krehká nádej, že diplomacia nakoniec uspeje a podarí sa zabrániť totálnej vojne, ktorá by paralyzovala globálnu ekonomiku.
Priemyselný Dow Jones uzavrel deň v pluse o 0,4 %, no nálada zostáva aj naďalej veľmi opatrná kvôli blížiacim sa výsledkom bánk. Akcie energetických firiem profitovali z vysokej ceny ropy. Titul hviezda dňa získala firma AppLovin Corp so skokom o 6,8 %. Na opačnej strane barikády skončil Lumentum, ktorý odpísal 6,6 %. Najlepším sektorom bol spotrebný tovar so ziskom 0,8 %, zatiaľ čo najhorší výkon predviedli verejné služby so stratou 0,4 %.
Zdroj: StockMKTNewz
Európske trhy kopírujú vývoj v zámorí, pričom investori v Nemecku či Francúzsku pozorne sledujú každé vyhlásenie z Bieleho domu. Ázijské burzy v Číne a Japonsku sú momentálne pod tlakom, keďže exportne orientované ekonomiky sa obávajú zvýšených prepravných nákladov. Celkovo vidíme, že investori sa začínajú presúvať k defenzívnejším titulom a vyčkávajú na jasnejšie správy o vývoji v Hormuzskom prielive.
Varovný prst v podaní Jamieho Dimona
Hlavnou správou dňa je bezpochyby výročný list, ktorý zverejnil Jamie Dimon, CEO banky JPMorgan Chase. Dimon v ňom otvorene varuje pred infláciou, ktorú trefne prirovnal k „skunkovi na párty“, čo investorov poriadne znervóznilo. Podľa neho môžu svetové úrokové sadzby zostať na vysokých úrovniach oveľa dlhšie, než si trh v súčasnosti pripúšťa a odvážne predpokladá.
Zatiaľ čo sa pozemské trhy trasú, vesmírny sektor zažíva nečakaný boom vďaka úspechu misie Artemis II od NASA. Tento míľnik posunul hranice ľudstva, ale zároveň dodal vietor do plachiet komerčným vesmírnym firmám, ktorých akcie v poslednom mesiaci prudko rástli. Rástli najmä akcie spoločností ako Rocket Lab, AST SpaceMobile, Intuitive Machines, Firefly Aerospace, York Space Systems či Redwire, ktoré pôsobia v oblasti rakiet, satelitov a vesmírnych technológií.
V korporátnom svete zarezonovala správa, že správcovia peňazí z BlackRock pripravujú nové ETF, ktoré má konkurovať obľúbenému benchmarku Nasdaq-100. Tento krok môže priniesť nižšie poplatky pre drobných investorov a oživiť konkurenciu v oblasti pasívneho investovania. Je tak pekne vidieť, že aj v čase krízy sa finanční giganti snažia bojovať o každého klienta novými a efektívnejšími produktmi.
Na opačnej strane spektra stoja iránske hrozby voči civilným cieľom a útoky na energetickú infraštruktúru v plynovom poli Južný Pars. Izraelský úder na najväčší iránsky petrochemický závod Iránu len potvrdzuje, že konflikt naberá na intenzite a môže zasiahnuť globálny trh s energiou. Pre akcionárov sú tieto správy pripomienkou, že riziko recesie (Goldman Sachs už zvýšil svoju pravdepodobnosť recesie na 30 %) rastie a diverzifikácia portfólia je dnes dôležitejšia než kedykoľvek predtým.
Ďalšie novinky zo sveta investovania
Akcie rôznych spoločností môžete kúpiť TU
