Anthropic a megadohoda, ktorá presúva moc
Technologický svet má rád veľké oznámenia, ale občas príde moment, ktorý zmení celé smerovanie odvetvia. Presne to sa stalo, keď Anthropic, ešte nedávno menej známy konkurent OpenAI, podpísal partnerstvo, aké na trhu s umelou inteligenciou ešte nebolo. Microsoft a Nvidia do firmy spoločne investujú až 15 miliárd USD a Anthropic si okrem toho objednal výpočtový výkon Azure za 30 miliárd USD a ďalší gigawatt kapacity.
V preklade: firma sa pripravuje na obrovskú expanziu svojho AI asistenta Claude a potrebuje infraštruktúru, ktorá unesie ambície aj rast. Claude je dnes jedným z hlavných konkurentov ChatGPT, no jeho prístup je iný. OpenAI vsadilo na rýchle masové rozšírenie. Anthropic stavil na presnosť, bezpečnosť a spoľahlivosť a práve v biznis prostredí sa to ukazuje ako veľká výhoda. Niet divu, že firma rastie tempom, aké sa v technologickom svete nevidí často.
Na začiatku roka mala ročný výnos približne 1 miliardu USD, o pár mesiacov už viac než 5 miliárd USD. K tomu pribudlo vyše 300 000 firemných zákazníkov a investičné kolo za 13 miliárd USD, ktoré zvýšilo valuáciu spoločnosti na 183 miliárd USD. Pre porovnanie: OpenAI smeruje k približne 12 miliardám USD ročných výnosov. Tento rast ukazuje, že Anthropic už nie je len „mladší hráč“. Je to firma, ktorá vie v AI segmente konkurovať tým najväčším a chce si budovať vlastnú ligu.
Claude dostane výkon, aký doteraz nemal
Práve preto je nové partnerstvo s Microsoftom a Nvidiou tak dôležité. Nejde len o veľké investície, ale aj o spoluprácu na hlbšej technickej úrovni. Anthropic a Nvidia budú prvýkrát spoločne navrhovať architektúry pre budúce verzie modelu Claude aj pre nové generácie grafických čipov. Pre Nvidiu je to signál, že Claude bude jedným z modelov, ktoré budú ovplyvňovať smer, akým sa budú ich čipy vyvíjať.
Generálny riaditeľ Nvidie Jensen Huang povedal, že dnešné AI modely už potrebujú oveľa viac výpočtového výkonu, než aký dokázali doterajšie cloudové riešenia zabezpečiť. Claude bude teda potrebovať výrazne väčšiu kapacitu, veľa GPU a veľmi rýchle dátové centrá. Aj preto je dohoda s Microsoftom tak rozsiahla, Azure bude slúžiť ako hlavná platforma pre rast Anthropic. Trh však na oznámenie reagoval opatrne. Akcie Nvidie klesli o 2,7 % na 181,59 USD, Microsoft oslabil o 3,6 % na 489,40 USD a Nasdaq Composite sa prepadol o 1,7 %.
Investori si uvedomujú, že výstavba dátových centier, masívne GPU farmy a energie potrebné na prevádzku AI sú dnes extrémne nákladné. No zároveň je jasné, že kto bude mať najlepšiu infraštruktúru, ten bude mať v AI segmente náskok. A že ide o súčasť širšieho trendu, dokazujú aj čísla. V roku 2024 smerovalo do AI projektov 252 miliárd USD a v roku 2025 to má byť až 380 miliárd USD len zo strany najväčších technologických firiem. Amazon už navýšil investíciu do Anthropicu na 8 miliárd USD. V AI sa neodohráva stabilizačná fáza, ale skôr prudké zbrojenie o výpočtový výkon.
V AI nerozhoduje, kto kričí najhlasnejšie
Generálny riaditeľ Microsoftu Satya Nadella v reakcii na partnerstvo povedal, že AI odvetvie sa musí posunúť ďalej od logiky „víťaz berie všetko“. Podľa neho je dôležité, aby firmy mohli pracovať s rôznymi modelmi, OpenAI, Anthropic aj vlastnými modelmi Microsoftu. Má to byť ekosystém, nie jednosmerná ulica. Ak chcú firmy využívať AI naplno, potrebujú možnosť výberu aj robustnú a spoľahlivú infraštruktúru.
Vyhlásenie ukazuje, že AI trh nebude ovládať jeden model ani jedna filozofia. Budú ho ovládať hráči, ktorí dokážu zabezpečiť kapacity v gigawattoch a výpočty v desiatkach miliárd USD. A Anthropic do tejto kategórie po novom patrí. Dlhú dobu bol Claude považovaný za pokojnejšiu alternatívu k ChatGPT. A aj keď je OpenAI najhodnotnejší startup na svete a hovorí sa, že chystá IPO, Anthropic ukazuje, že má obrovské ambície, pričom sa doťahuje na také mená, ako je Bytedance (vlastník TikToku) či SpaceX.
S podporou Microsoftu a Nvidie sa z firmy stáva jeden z pilierov novej AI ekonomiky. A ak sa potvrdí, že Claude je menej hlučný, no spoľahlivejší hráč, môže byť práve on tým, kto prinesie ďalšiu éru inteligentných systémov. Claude možno nevyvoláva toľko rozruchu na sociálnych sieťach ako jeho konkurent. Ale ak platí, že ticho občas predchádza veľké zmeny, tento príbeh môže znieť ešte veľmi dlho.
Ďalšie novinky zo sveta investovania
Akcie spoločnosti môžete kúpiť TU.
